Ne pas renoncer à épargner sous prétexte que « on peut mourir à tout moment, il faut dépenser son argent au plus vite pour être heureux » : environ 90 % des personnes de 30 ans atteignent 60 ans

Coût

Gratuit. Il suffit, quand revient l'idée « de toute façon, on peut disparaître un jour », de penser d'abord à ses propres chances d'atteindre 60 ans. La difficulté : tout le monde autour de vous le dit, et ce que vous voulez acheter est juste sous vos yeux.

Ce que vous y gagnez

Commençons par l'âge qu'on peut espérer atteindre. L'Observatoire mondial de la santé de l'OMS a établi pour la Chine une table de mortalité pour 2023. Une table de mortalité estime, à partir des taux de mortalité de l'année à chaque âge, combien de temps vivra en moyenne un groupe de personnes. Selon cette table, une personne de 30 ans a 92,0 % de chances d'atteindre 60 ans (hommes 89,2 %, femmes 94,9 %). Elle a 87,4 % de chances d'atteindre 65 ans (hommes 83,0 %, femmes 92,0 %), et 55,6 % d'atteindre 80 ans (hommes 45,8 %, femmes 66,1 %). Ces trois pourcentages sont calculés en divisant entre eux les effectifs survivants de la table à l'âge considéré. Une personne parvenue à 65 ans peut espérer vivre encore 17,5 ans en moyenne. Voyons maintenant comment les gens estiment eux-mêmes leurs chances. Une étude publiée en 2019 dans le Journal of Finance a interrogé des personnes sur la durée de vie qu'elles attendaient. Les jeunes sous-estiment leurs chances de survie, et les personnes âgées les surestiment. Une version de travail antérieure de l'article donnait un exemple : un homme de 28 ans a en réalité 99,4 % de chances de survivre 5 ans, mais il estime ses chances à 92,8 %. Les auteurs ont intégré ces probabilités subjectives dans un modèle standard de la vie : comment épargner et dépenser au cours d'une vie. Par rapport à un calcul fondé sur les taux de mortalité réels, les jeunes épargnent 26 % de moins, et les retraités dépensent leur épargne 27 % moins vite. Dans le questionnaire, plus une personne se trompait sur ses chances de survie, plus ses comportements d'épargne s'écartaient de la norme, et ce, même après correction des préférences face au risque, des capacités cognitives et de la situation familiale. L'auteur pense que l'une des raisons tient au fait que les gens accordent trop d'importance aux causes de décès rares et marquantes.

Remarques

Le niveau de preuve est B pour plusieurs raisons. La table de mortalité est une estimation de modèle de l'OMS, et non un chiffre publié par l'Office national de la statistique. Le « 26 % de moins d'épargne » est un résultat de modèle, et non une mesure faite sur des personnes suivies. Pour la partie sur l'estimation de la survie, il n'existe qu'une seule étude, et aucune donnée comparable sur la population chinoise à citer. L'ampleur du bénéfice est classée moyenne, selon le même critère que §6.23 (ne pas compter sur des achats pour améliorer son humeur). L'argent non épargné peut atteindre des dizaines de milliers de yuans (万元级), mais aucun chiffre ne dit ce qu'il rapporterait en retour, donc il n'est pas classé comme un gain important. La même étude montre aussi que les personnes âgées surestiment au contraire la durée de leur vie et dépensent leur épargne trop lentement ; c'est pourquoi ce point s'adresse surtout aux jeunes et aux personnes d'âge moyen. Cela ne veut pas dire qu'il faille refuser de dépenser pour ce qu'on aime ou pour des expériences ; ce qu'il faut écarter, c'est seulement l'argument « de toute façon, on va mourir ». Si un accident ou une maladie grave survient, ce sont le fonds d'urgence et l'assurance qui servent, voir §5.27 (fonds d'urgence) et §5.39 (assurer les pertes qu'on ne peut pas supporter). Si quelqu'un dans votre foyer vit de vos revenus, voir §5.40 (assurance décès temporaire, 定期寿险). Si vous achetez quand vous êtes de mauvaise humeur, voir §6.23 (acheter pour améliorer son humeur). Celui qui en profite, c'est vous.

Niveau de preuve

B : Appuyé par la recherche mais sans chiffre précis, ou fondé sur des études petites ou isolées.

Sources

1. World Health Organization, Global Health Observatory. Life tables: lx - number of people left alive at age x, China, 2023（指标 LIFE_0000000031）. https://ghoapi.azureedge.net/api/LIFE_0000000031?$filter=SpatialDim%20eq%20'CHN'%20and%20TimeDim%20eq%202023
2. World Health Organization, Global Health Observatory. Life tables: ex - expectation of life at age x, China, 2023（指标 LIFE_0000000035）. https://ghoapi.azureedge.net/api/LIFE_0000000035?$filter=SpatialDim%20eq%20'CHN'%20and%20TimeDim%20eq%202023
3. Heimer RZ, Myrseth KOR, Schoenle RS (2019). YOLO: Mortality Beliefs and Household Finance Puzzles. The Journal of Finance, 74(6), 2957-2996. https://doi.org/10.1111/jofi.12828
4. Heimer RZ, Myrseth KOR, Schoenle RS (2016). YOLO: Mortality Beliefs and Household Finance Puzzles. SSRN 工作稿（28 岁男性那个例子出自这一版）. https://doi.org/10.2139/ssrn.2749543

Traduit de l’original chinois. Livre original, section 6, conseil 32. Le contenu peut être dépassé et les règles varient selon les lieux. Pour une démarche, un rendez-vous médical ou un procès, suivez ce que disent l’administration, le médecin ou l’avocat. Avertissement